Banco Santander Brasil e Banco BTG Pactual estão em negociações para adquirir a unidade brasileira do grupo suíço Julius Baer. A unidade, que possui cerca de 70 bilhões de reais em ativos sob gestão, pode ser vendida por aproximadamente 1 bilhão de reais (cerca de 160 milhões de dólares). Além de Santander e BTG, a XP Inc. e o Banco Safra também estão envolvidos nas discussões. A expectativa é que um acordo possa ser alcançado até janeiro de 2024.

Principais pontos

  • Santander Brasil e BTG Pactual estão em negociações para adquirir a unidade brasileira da Julius Baer.
  • A unidade possui 70 bilhões de reais em ativos sob gestão.
  • O preço estimado para a aquisição é de cerca de 1 bilhão de reais (160 milhões de dólares).
  • XP Inc. e Banco Safra também estão na disputa pela unidade.
  • Um acordo pode ser alcançado até janeiro de 2024.

Contexto da negociação

A Julius Baer, que abriu sua filial no Brasil em 2005, adquiriu duas das maiores family offices do país, GPS e Reliance, em 2020, formando uma entidade com cerca de 300 funcionários. A venda da unidade brasileira é parte de uma estratégia mais ampla da Julius Baer para reestruturar suas operações após enfrentar desafios financeiros significativos.

O papel do Goldman Sachs

A Julius Baer contratou o Goldman Sachs para auxiliar na busca por compradores para sua unidade brasileira. Essa decisão foi tomada após a instituição ter dificuldades em recuperar a confiança dos investidores, especialmente após sua exposição ao império imobiliário em colapso do magnata austríaco Rene Benko. Desde então, as ações da Julius Baer têm mostrado uma recuperação, com um aumento de 22% no ano, superando o índice de mercado suíço, que cresceu apenas 2,3%.

O futuro da unidade

A unidade da Julius Baer no Brasil, com ativos sob gestão de 70 bilhões de reais, representa uma oportunidade significativa para os bancos interessados. A possibilidade de uma joint venture também está sendo considerada, o que poderia permitir uma colaboração estratégica entre as instituições financeiras. A movimentação no setor de gestão de patrimônio e ativos no Brasil está em alta, com Santander, BTG, XP e Safra investindo fortemente nesse segmento.

Conclusão

As negociações em curso entre Santander Brasil, BTG Pactual e outros bancos para a aquisição da unidade da Julius Baer no Brasil refletem um ambiente dinâmico e competitivo no setor financeiro. A conclusão bem-sucedida desse acordo pode não apenas fortalecer a posição de mercado dos bancos envolvidos, mas também impactar significativamente o cenário de gestão de patrimônio no Brasil.